第二篇金融调控与监管法.ppt

第二篇,金融调控与监管法,第二章 中央银行法,第一节 中央银行法概述 一、中央银行的概念 二、中央银行的产生和发展 三、中央银行法的概念、性质与地位 四、中央银行法的立法模式与基本原则,一、中央银行的概念,中央银行是一国金融体制中处于核心地位，依法制定和执行国家货币金融政策、实施金融调控和金融监管的特殊金融机关。 “国家银行”、“储备银行”、“人民银行”或冠以国名。,二、中央银行的产生和发展,1656年创办第一家发行银行券的银行——瑞典国家银行； 1694年在伦敦成立股份制的英格兰银行——历史上最早的中央银行的雏形。,中央银行的发展轨迹：,1、建立方式 一般商业银行-大银行-发行银行-中央银行（英） 别国经验结合本国实践，立法形成（美） 2、职能发展 发行的银行和政府的银行-银行的银行-监管 和调控职能的加强,,3、活动宗旨 特权商业银行-半国家机关-国家机关 4、资本来源 资本所有权私有为主向所有权公有为主转变,中央银行的发展阶段：,1、萌芽阶段 享有银行券发行权，和政府财政、国家资 本有密切的联系、 2、创建阶段 多家中央银行完成了独占发行权,,3、普及阶段 布鲁塞尔国家金融会议的召开，重申了实 行中央银行制度的必要性 4、加强阶段 各国普遍加强了对中央银行的控制和利用,三、中央银行法的概念、性质与地位,（一）概念 中央银行法是确立中央银行的性质、地位与 职责权限，规范中央银行的组织和权限及活 动开展的法律规范的总称。,,（二）性质 一方面、它不是一般的金融企业，不以营利 为目的，而是一国的金融监管和调控机关； 另一方面，中央银行要从事金融服务，是发 行的银行、政府的银行和银行的银行，但它 的服务对象不是工商企业和个人，而是政府 部门、银行等金融机构以及整个大众。,四、中央银行法的立法模式与基本原则,（一）立法模式 1、合并立法 中央银行法和普通银行法统一立法 2、分别立法 单独制定中央银行法和普通银行法（我国）,,（二）中央银行法的基本原则 1、稳定货币原则 2、独立自主原则,,第二节 中央银行法的基本内容 一、中央银行的法律性质与职能 二、中央银行的组织形式 三、中央银行的法律形式与法律地位 四、中央银行的组织结构 五、中央银行的货币政策及其操作,一、中央银行的法律性质与职能,（一）中央银行的法律性质 调节宏观经济、监管金融业的特殊国家金融 调控与监管机关。,,1、作为国家机关的特殊性 （1）中央银行的监管调控职能主要通过其服务职能实现，靠货币政策等间接杠杆调控不是靠行政命令直接管理国家事务； （2）中央银行业办理金融业务，有资本也有收益，不是完全依靠财政拨款； （3）有相对独立的法律地位，不直接隶属于政府，与立法机关直接建立监督制约关系。,,2、作为金融机构，有国家机关的性质 （1）中央银行不经营普通银行业务 （2）中央银行的业务经营不以营利为目的 （3）国家多中央银行的资本和利益分配有较强的控制，对高级管理人员的任免、任职期限规定较为严格。,,（二）中央银行的职能 1、按照中央银行的性质分，可分为调控职能、监管职能和服务职能； 2、按照中央银行在国民经济中的地位，可分为发行的银行、银行的银行和政府的银行。,二、中央银行的组织形式,（一）总分行制 总行一般设在首都，分行一般按经济区域设 立；（英、法、日） （二）复合二元制 中央一级和地方一级都设立中央银行； （美、德）,,（三）跨国制 某一货币联盟的成员国共同成立一家中央银行；（欧洲中央银行） （四）准中央银行制 由有关政府机构一起履行中央银行职能。 （香港金融管理局）,三、中央银行的法律形式与法律地位,（一）中央银行的法律形式 中央银行的法律形式是指法律规定的中央 银行的主体资格形式。 中央银行一般都有自己的资本，实行独立运 营和管理，能够独立承担民事责任，具有法 人资格。,,（二）中央银行的法律地位 中央银行的法律地位，是指各国通过立法规 定中央银行在国家机构体系中的地位。 中央银行的法律地位如何，决定了其权限大 小及在国民经济调节体系中的地位。,中央银行法律地位的类型：,1、直接向国会负责、独立性较强型 （德、美、瑞典、瑞士） 2、名义上属于财政部，但实际上具有相对独立性型 （英、日、加、挪威、马来西亚） 3,隶属于政府、不具有独立性型 （意、澳、比利时）,四、中央银行的组织机构,主要包括最高权力机构（包括决策和执行机构）、内部职能机构、外部分支机构。 （一）权力机构 中央银行的最高权力机构一般称董事会、理 事会或委员会；成员一般5~20人。 理事一般由国会、总统或皇室任命，任期4、 5、8、14年不等。,,（二）内部职能机构 中央银行根据其职能和业务管理需要，设立 若干职能部门作为其执行机构。 （三）外部分支机构 中央银行分支机构（分、支行）是中央银行 总行的派出机构，它根据总行的授权，在各 自辖区内执行中央银行的职能。,五、中央银行的货币政策及其操作,（一）货币政策的概念及内容 货币政策，或称金融政策，是指主权国家为 实现其特定的经济目标而采用的各种调节货 币供应量或管制信用规模的方针、政策和措 施的总称，是一国主要的宏观经济政策。,,货币政策的内容： 1、按其运行机制，分为货币政策最终目标、中介目标、操作目标、货币政策工具、传导机制、政策效应和监测等。 2、按其实施的措施，可分为信贷政策、利率政策、外汇政策及金融监管政策。,,3、按其在宏观经济中发挥的作用，可以分为紧缩性货币政策、扩张性货币政策、中性货币政策。 4、按货币政策操作原则，可以分为单一规则货币政策、反周期货币政策、相机决策货币政策。,,（二）货币政策目标 货币政策目标是中央银行实施货币政策所预 定要对宏观经济产生的明确效果，包括最终 目标、中介目标和操作目标。,,（三）货币政策工具 货币政策工具是中央银行实现其政策目标的政策手段。 中央银行实现其最终目标有一个传导机制： 中央银行运用货币政策工具 操作目标 中介目标 最终目标,,,,货币政策工具分为以下三类：,1、常规性货币政策工具 或称一般性货币政策工具，是指中央银行所 采用的、对整个金融系统的货币信用的扩张 与紧缩产生全面性或一般性影响的手段，是 最主要的货币政策工具。,,（1）存款准备金制度 存款准备金制度，是指立法授权中央银行规 定和调整商业银行等交存中央银行的存款准 备金率，以此控制商业银行的信用创造能 力，间接控制货币供应量的制度。,,（2）再贴现政策 再贴现政策，是指中央银行通过规定再贴现 条件和调整再贴现率来影响金融机构的融资 成本，影响市场利率及货币市场的供求，从 而调节货币供应量的一种金融政策。,,（3）公开市场业务 公开市场业务，是指中央银行在金融市场上 公开买卖有价证券，影响金融机构的头寸， 吞吐基础货币，从而控制货币供应量和市场 利率的一种业务活动。,,2、选择性货币政策工具 选择性货币政策工具，是指中央银行对某些 特殊的信贷或某些特殊的经济领域而采用的 工具。,主要包括：,（1）证券市场信用控制，指中央银行为限制使用贷款购买证券的比重，而规定凭信用购进有价证券的交易必须支付法定数额的保证金。 （2）不动产信用控制，指中央银行对商业银行等金融机构办理不动产抵押贷款的管理措施。,