股票MACD指标详解

MACDMACD 指标指标 工欲善其事，必先利其器。在大多数韭菜还在烧香祈祷自己的股票涨涨涨的时候， 聪明 的韭菜就已经在思考股票市场是否具有可计算性。 世界股票市场经过一百余年的发展已经形 成了成熟稳定的市场规则， 其中股票的各种技术指标就被聪明的韭菜发现了， 将股票的涨跌 和预期变成可用数据直观表示。 股票市场一共 9 个主要技术指标， 分别是 MACD、 DMI、 WR、 BOLL、KDJ、OBV、RSI、SAR、CCI 指标。作为成熟的韭菜，今天狍子哥就带各位新生韭菜一 起学习 MACD 指标。 一、一、MACDMACD 指标简介指标简介 MACDMACD指标（Moving Average Convergence / DivergenceMoving Average Convergence / Divergence）称为指数平滑 异同平均线，由查拉尔· ·阿佩尔（Gerald AppelGerald Appel ）于19701970 年代提出，是股票交易 中常用的一种技术分析工具。MACDMACD常用于研判股票价格变化的强度、方向、 能量以及趋势周期，以把握买进和卖出股票的时机。MACDMACD由一组曲线和图形 组成，通过收盘时股价或指数的快变及慢变的指数移动平均值（EMAEMA）之间的 差计算出来。其中慢变是指较长时段的 EMAEMA，常以 2626 日 EMAEMA为代表；快变是 指较短时段的 EMAEMA，常以 1212 日 EMAEMA为代表。当 MACDMACD从正数转向负数时，是 卖的信号；反之，从负数转向正数时，则是买的信号。而当 MACDMACD 以大角度变 化时， 表示快的移动平均线和慢的移动平均线之间的差距迅速拉开，意味着市场 趋势将发生较大转变。 1 如上图所示，图片的上方是股票信息和重点数据，中间是 K K线图，下方红 色框内就是 MACDMACD指标曲线。 二、二、MACDMACD 指标参数指标参数 从图中可以非常直观的看出 MACD 指标参数包括： 1、两条不同的平滑曲线：DIF 代表快线（短期）， DEA 代表慢线（长期）。 2、快线与慢线的交叉点。 黄金交叉：交叉点后快线超过慢线，即DIF 向上突破 DEA，是买入信号 参考。 死亡交叉：交叉点后慢线超过快线，即DIF 向下跌破 DEA，是卖出信号 参考。 3、DIF 线与 K 线发生背离，行情可能出现反转信号。 4、DIF、DEA 的值从正数变成负数，或者从负数变成正数并不是交易信号， 因为它们落后于市场。 2 三、三、MACDMACD 指标包含的信息指标包含的信息 MACD指标的一般研判标准主要是围绕快速和慢速两条均线(DIF和DEA线) 及红、绿柱线(MACD 柱)状况和它们的形态展开。一般分析方法主要包括 DIF 和 DEA 及它们所处的位置、DIF 和 DEA 的交叉情况、红柱状的收缩情况和 MACD 图形的形态这四个大的方面分析。 1 1、、DIFDIF 和和 DEADEA 的值及线的位置的值及线的位置 （1）当DIF 和 DEA 均大于 0(即在图形上表示为它们处于零轴以上)并向上 移动时，一般表示为股市处于多头行情中，可以买入或持股。 （2）当DIF 和 DEA 均小于 0(即在图形上表示为它们处于零轴以下)并向下 移动时，一般表示为股市处于空头行情中，可以卖出股票或观望。 （3）当DIF 和 DEA 均大于 0(即在图形上表示为它们处于零轴以上)但都向 下移动时，一般表示为股票行情处于退潮阶段，股票将下跌，可以卖出股票和观 望。 （4） 当 DIF 和 DEA 均小于 0 时(即在图形上表示为它们处于零轴以下)但向 上移动时，一般表示为行情即将启动，股票将上涨，可以买进股票或持股待涨。 如下图所示。 2 2、、DIFDIF 和和 DEADEA 的交叉情况的交叉情况 （1）当DIF 与 DEA 都在零轴以上，而DIF 向上突破 DEA 时，表明股市处 于一种强势之中， 股价将再次上涨， 可以加码买进股票或持股待涨， 这就是MACD 指标“黄金交叉”的一种形式。 3 （2）当DIF 和 DEA 都在零轴以下，而DIF 向上突破 DEA 时，表明股市即 将转强，股价跌势已尽将止跌朝上，可以开始买进股票或持股，这是 MACD 指 标“黄金交叉”的另一种形式。 （3）当DIF 与 DEA 都在零轴以上，而DIF 却向下突破 DEA 时，表明股市 即将由强势转为弱势，股价止涨朝下，这时应卖出大部分股票而不能买股票，这 就是 MACD 指标的“死亡交叉”的一种形式。 （4）当DIF 和 DEA 都在零轴以下，而DIF 向下突破 DEA 时，表明股市将 再次进入极度弱市中，股价还将下跌，可以再卖出股票或观望，这是 MACD 指 标“死亡交叉”的另一种形式。如下图所示。 3 3、、MACDMACD 指标中的柱状图分析指标中的柱状图分析 在股股票分析软件中通常采用DIF值减DEA值而绘制成柱状图(MACD柱)， 用红柱状和绿柱状表示， 红柱表示正值， 绿柱表示负值。 用红绿柱状来分析行情， 既直观明了又实用可靠。 （1）当红柱状持续放大时，表明股市处于牛市行情中，股价将继续上涨， 这时应持股待涨或短线买入股票，直到红柱无法再放大时才考虑卖出。 （2）当绿柱状持续放大时，表明股市处于熊市行情之中，股价将继续下跌， 这时应持币观望或卖出股票，直到绿柱开始缩小时才可以考虑少量买入股票。 （3）当红柱状开始缩小时，表明股市上涨结束或要进入调整期，股价将出 现下跌，这时应卖出大部分股票而不能买入股票。 （4）当绿柱状开始收缩时，表明股市的大跌行情即将结束，股价将止跌向 上或进入盘整，这时可以少量进行长期战略建仓而不要轻易卖出股票。 4 （5）当红柱开始消失、绿柱开始放出时，这是股市转市信号之一，表明股 市的上涨行情或高位盘整行情即将结束，股价将开始加速下跌，这时应开始卖出 大部分股票而不能买入股票。 （6）当绿柱开始消失、红柱开始放出时，这也是股市转市信号之一，表明 股市的下跌行情或低位盘整已经结束，股价将开始加速上升，这时应开始加码买 入股票或持股待涨。 4 4、、MACDMACD 的顶背离和底背离的顶背离和底背离 MACD 指标的背离就是指 MACD 指标的图形的走势正好和 K 线图的走势方 向正好相反。 （1）顶背离 当股价 K 线图上的股票走势一峰比一峰高，股价一直在向上涨，而 MACD 指标图形上的由红柱构成的图形的走势是一峰比一峰低， 即当股价的高点比前一 次的高点高、而 MACD 指标的高点比指标的前一次高点低，这叫顶背离现象。 顶背离现象一般是股价在高位即将反转转势的信号，表明股价短期内即将下跌， 是卖出股票的信号。如下图所示。 （2）底背离 底背离一般出现在股价的低位区。当股价 K 线图上的股票走势，股价还在 下跌，而 MACD 指标图形上的由绿柱构成的图形的走势是一底比一底高，即当 股价的低点比前一次低点底，而指标的低点却比前一次的低点高，这叫底背离现 象。 底背离现象一般是预示股价在低位可能反转向上的信号，表明股价短期内可 能反弹向上，是短期买入股票的信号。 在实践中，MACD 指标的背离