工业园区智慧园区建设PPP项目融资方案

合同编号 工业园区智慧园区建设 PPP 项目融资方案 签订地点 签订日期年月日 工业园区智慧园区建设（一期）工业园区智慧园区建设（一期）PPPPPP 项目融项目融 资方案资方案 集团有限公司 编制时间二〇XX 年 XX 月 一、一、公司简介公司简介 XXXXXXXXXXXXX 二、二、项目基本情况项目基本情况 1、区域经济介绍 工业园区智慧园区建设（一期）PPP 项目位于内，2017 全年完 成财政总收入 137490 万元， 同比增长为 16.3， 实现税收收入 108725 万元，占财政总收入的79.1，较去年同期提高 3.9 个百分点。全年 财政支出 418778 万元，同比增长 2.4。 2、项目概况 本项目由人民政府批准建设， 授权工业园区管理委员会作为本项目实 施机构，并授权其与项目公司签署（PPP 协议） ，产业建设投资有限 公司为政府出资方，并授权与中标社会资本方在合资成立项目公司。 政府委托咨询有限公司进行国内公开招标采购。 本项目为重点项目，项目一期主要完成园区配套路网建设（一期） 、 公园及广场、园区公共服务平台（包括智慧园区模板）等的建设。项 目总投资约 87180.62 万元，其中建设投资 78479.2 万元，建设期利 息 6174 万元。 3、项目进展 本项目已完成可研立项、两评一案编制，现处于申请纳入财政部综合 信息平台审批过程当中。 三、投融资方案及要素简析 （一）合作模式及融资构成 1、合作模式本项目运作方式为 BOT（建设-运营-移交）方式，由 中标社会资本方与政府方合资组建项目公司， 政府授予项目公司特许 经营权，由项目公司负责建设、运营、管理及其维护。合作期限 15 年（含建设期 3 年） 。 2、融资构成本项目总投资约为87180.62 万元，其中项目资本金约 占总投资 20，约 17436.62 万元，剩余项目所需 80资金以项目贷款 方式满足，约 69744 万元。其中资本金总成本为 7.5（实际以项目 合同为准） ，项目贷成本以人民银行五年期以上贷款基准利率 4.9/ 年为基础，上浮 20-30即 5.88-6.37/年，由于利率市场不稳定， 以实际银行批复为准。 （二）融资方案 1、融资整体思路 由集团与政府出资代表（产业建设投资有限公司）合资成立项 目公司，之后集团为履行本项目融资责任通过增资扩股形式引 进财务投资人。最终项目公司由政府方和集团以及财务投资人 共同持股。 政府方授权新成立的项目公司为该项目的融资、 施工发包及工程款项 支付方，以新成立的合资项目公司作为承债主体进行融资。 政府协同 相关政府主管部门，将本项目相关经营管理权授权给项目公 司。集团负责项目的工程建设施工，项目建设期为 3 年。建设 完成后，由政府分 12 年对项目按照等额本息方式付费，到第 12 年政 府付费完成后，整个项目移交政府方。 2、融资实施方案 本项目建设总投资 87180.62 万元，项目资金本占总投资的 20，约 17436.62 亿元，其中由产业建设投资作为政府股东代表按照 10 的股权比例出资 1743.6 万元，中标的社会资本按照 90的股权比例 出资 17436.62 万元。项目债务资金占总投资的 80，约为 69744 亿 元。 项目公司注册资本金为1000万元， 其中集团出资金额为900万， 占股 90；政府方代表金额为 100 万，占股 10。 集团发起成立集合信托计划，总规模 14793.02 万，以集 团作为劣后级，金融机构作为优先级，双方按 14 比例出资资本金， 即集团出资 2958.6 万元，金融机构出资 11834.42 万元，并且 信托计划受让集团在项目公司中的部分股权。 3、融资交易结构 （三）资本金融资要素 1、模式集合信托计划 2、 规模 约14793.02万元， 其中金融机构认购11834.42万元，集 团认购 2958.6 万元； 3 期限信托计划期限为 35 年； 4、资本金融资成本 5、投资方式股权资本公积 6、资金用途工业园区智慧园区建设（一期）PPP 项目建设； 7、担保措施集团为金融机构提供差额补足和远期回购； 8、还款来源政府付费可行性缺口补助； （四）项目贷融资要素 1、模式银行贷款 2、规模69744 万元 3、期限312 年（其中项目建设期为 3 年，回购期为 12 年） ； 4、项目贷成本暂定基准利率上浮20-30（5.88-6.37，由于当 前资本市场利率波动较大，实际利率以银行批复为准） ； 5、投资方式以债权形式投入到项目公司； 6、担保措施以项目收益权抵押担保； 7、资金用途工业园区智慧园区建设（一期）PPP 项目建设； 8、还款来源及方式主要以政府付费为还款来源，确保项目政府付 费获得的收入能全额覆盖贷款本息。还款来源中涉及政府支付部分， 应纳入同级政府财政预算。 根据项目合同约定的投资回报情况合理确 定还款方式，采用按月或者按季付息；项目建成后，至少每年偿还本 金一次，利随本清； 四、投融资结构图表四、投融资结构图表 五、资金投入及还款计划五、资金投入及还款计划 （一）资金投入计划 1、编制说明 因该项目工程实行工程量清单单价报价， 投标时社会投资人按市财政 投资评审中心审定的招标工程量清单进行报价， 因此项目实施总投资 暂按照文件总投资数据进行编制。即假定该项目总投资为 87180.62 万元，项目建设期分三年，按照第一年 34、第二年 33、第三年 33 的投资比例进行分年度建设； 2、投入计划 为保证项目建设顺利完成，我公司根据项目建设的施工进度安排建 设期 36 个月） 和材料采购计划以及本工程的实际情况制定了详细的 资金使用计划，并在此基础上编制了月度、季度、年度投资计划，保 证资金安排既能满足工程建设的正常需要， 同时又要避免资金闲置而 增加财务费用，造成资金浪费。我司计划将本项目注册资本金与项目 贷款按照项目施工进度同比例分期投入， 则项目的资金投入计划如下 （具体以实际发生为准） 3、收入支出数据 政府付费方式为每年等额本息付款；项目资本金部分按照等 额本金 方式，回报率暂时按照7.5计算；债务性融资暂按5.88计算（即银 行基准利率上浮 20） ，每年等额还本方式支付； 依据上述暂定数据，可计算得出项目资本金及项目贷每年本 息还款 数据，具体如表所示； 说明 社会资本金投资期限为 8 年， 其中建设期 3 年， 建设期不还本， 运维期 5 年，资本金成本按 7.5计算； 说明债务性融资运营期按等额本金还款方式进行还本， 资金成本暂 按 5.88计算； 六、风险分析 1、融资层面 本项目为 PPP 项目，将纳入财政部 ppp 项目库，还款来源主要为政 府付费，还款资金须纳入政府年度预算和中长期预算规划。 2、项目层面 本项目开设资金监管账户，对资金使用情况进行监管。 3、退出 本项目为 PPP 项目，纳入政府中长期一般预算性支出， 最终政府财政 保证集合信托退出，集团提供差额补足和远期回购。建设期为 3 年， 运营期分为 12 年还款项目