尽职调查报告

辽宁澎健药业有限公司 尽职调查应准备的材料 目录 1、投资概况4 2、投资亮点4 3、风险提醒5 第二部分 投资分析6 一、基本情况6 1. 基本信息6 2. 历史沿革6 3. 关联公司8 4. 重大资产9 4.1 土地与房产9 4.2 版权10 5. 重大协议10 5.1 借款协议10 5.2 担保协议10 5.3 业务协议10 5.4 战略合作协议16 6. 股东、高管团队与重要合作工作室介绍17 7. 人力资源19 7.1 组织架构19 7.2 员工和保险20 8. 荣誉与资质证书20 二、主营业务22 1. 重要作品介绍22 1.1康脉 22 1.2 重要作品收视率23 2. 业务流程24 3. 采购情况25 4. 生产情况26 4.1 制作模式26 4.2 重要作品投资预算与执行27 5. 销售情况29 5.1 销售模式29 5.2 重要销售客户30 5.3 销售回款31 三、财务情况32 1. 资产负债表简表32 2. 利润表简表33 3. 钞票流量表简表33 4. 重要会计政策与会计估计35 5. 税率及税收优惠35 5.1 重要税种和税率35 5.2 税收优惠政策35 6. 资产负债结构分析36 6.1 重要资产结构分析36 6.2 重要负债结构分析37 7. 收入成本结构分析37 7.1 按产品分收入、成本与毛利记录37 7.2 按客户分收入结构分析38 7.3 按产品提成本结构分析39 8. 重要财务指标40 9. 与可比上市公司对比分析41 四、发展规划与赚钱预测42 1. 管理层发展思绪42 2. 2023-2023年经营计划42 3. 2023-2023年赚钱预测43 3.1 2023年度赚钱预测43 3.2 2023年-2023年度赚钱预测44 五、估值与投资44 六、风险提醒45 第三部分 结论与建议46 第一部分 投资要点 1、 投资概况 项目概况 公司名称 辽宁澎健药业有限公司 主营业务 注册地 实际控制人 投资安排 预计投资时间 2023年初 预计退出时间 2023年终 投资周期 3年 交易架构 投资方式 股转或增资 投资估值 2.5亿人民币 退出方式 创业板 财务状况 2023年收入及利润 项目 金额 收入 8067353.24 净利润 -8370513.35 2023年毛利率及净利率 毛利率=9.8 %，净利率= -104 % 未来三年预测 项目 2023E 2023E 2023E 收入 20230万 50000万 80000万 利润 6016万 15030万 24064万 2、投资亮点 （一）公司突出亮点 公司原有片剂、胶囊剂、颗粒剂、丸剂四个剂型。2023年积极响应国家相关管理政策，进行公司生产的GMP技术工程改造，2023年通过国家GMP验收，2023年、2023年再次通过国家 “GMP”认证。 2023年，公司投入了2023余万元人民币，与中科院、上海医科大学药物研究所、辽宁中医药大学等科研院校合作，开始了新药肺宁浓缩丸和氨来呫诺口腔贴片的开发、研制工作。2023年，上述产品研制成功并获得批准文号。 。 （二）精品策略建立良好口碑和行业知名度 2023年10月，我们根据公司发展的长远规划和经营战略，经研究决定，斥资4000余万元收购了抚顺诠生堂制药有限公司及其旗下的52个品种。增大了公司在市场竞争中的份额和占有率，为公司下一步的发展做好了充足的准备。重要新增产品有：小容量注射液、冻干粉针、散剂、水蜜丸等四个剂型和康脉益心片、精制银翘解毒片、罗黄降压片、心安胶囊、屏风生脉胶囊、小儿羚羊散、人参益母丸、跌打丸、朱砂安神丸、注射用抗肿瘤免疫核糖核酸、脑蛋白水解物注射液等品种。 （三）产品销售能力 公司拥有高素质的营销人员队伍，建立了科学合理的销售管理体系。公司建立起了处方市场、普药流通市场、OTC市场等较为完善的多重营销体系，与全国1500余家医药公司建立合作关系，拥有500余家医院直销网络和2万家连锁直销药店网络，产品销往全国28个省市区。 公司目前年产量11万件，年产值1.3亿元，产品有抗骨增生片、脑得生片、消栓通络片、牛黄消炎片、炎可宁片、氨来呫诺口腔贴片、复方氨酚烷胺胶囊等20余个品种，其中氨来呫诺口腔贴片为国家三类新药。 （四）公司未来前景 为了实现公司的全面升级，满足市场需求，扩大市场，提高竞争能力，为公司的发展增长动力和后劲，公司对原有的生产车间和设备以及化验室进行彻底改造，今年正在实行中心化验室870 ㎡，制剂车间10000㎡，以及锅炉房扩建工程，总建筑面积13113平方米，总投资5000万元，项目投产后形成80亿片康脉益心片的生产能力。今年整体完。 （五）公司人才储备 公司一贯注重新产品开发，公司的研发中心与全国多所科研机构保持长期合作关系，长期与中科院、上海医科大学药物研究所、辽宁中医药大学等科研院校合作，并不断开发研制新产品，为公司的可连续发展奠定了基础。 3、风险提醒 （一）产品风险 虽然过去公司产品多为市场认知度较高品种，但是，未来产品能否获得市场认可尚不拟定，市场不断发展亦存在一定风险。 （二）收益不拟定风险 未来收入受多方面因素影响，比如国家“医药分离”政策调控。 （三）纳税风险 未来规范化后需要补缴相称一部分税费，存在潜在钞票流压力。 （四）资金风险 新产品研发资金投入大，但未来钞票回收不拟定性高，也许出现资金链断裂风险。 （六）人才流失风险 优秀的团队是公司的竞争优势，也是公司核心资产之一。若公司优秀人才大量流失，也许对长期稳定发展带来不利影响。 第二部分 投资分析 一、基本情况 1. 基本信息 名 称 辽宁澎健药业有限公司 所属行业 医药 注册地址 抚顺县兰山经济开发区 法定代表人 冯振泰 工商登记号 2532 组织机构代码 71644449-1 税务登记证号码 491 注册资本 1066万元 成立时间 2023年3月17日 公司性质 有限责任公司 经营范围：片剂、颗粒剂、硬胶囊剂、丸剂（浓缩丸）生产，日用百货及销售 2. 历史沿革 （一）设立 辽宁澎健药业有限公司成立于2023年，是一家以现代化中成药研发、生产和销售为主业的综合性制药公司，注册资金1066万元。公司座落在抚顺市东洲区兰山经济开发区，厂区占地面积5.8万多平方米、建筑面积8000多平方米。现有员工130人，中高级专业技术人员15人，拥有一支专业技术水平高，管理经验丰富，创新开拓，锐意进取的优秀管理团队。 辽宁