户籍制度改革的模式与策略分析 实物期权的方法

聂海峰 北京大学光滑管理学院应用经济系硕士 地址北京大学48楼3037, 100871 手机13041251400 曾晓洁 北京大学经济学院金融系硕士 地址北京大学48楼3037, 100871 手机13051096001 Email , znxjieccermaiLnet 本义作者感谢北京大学邹恒市教授、龚六堂教授和钱立教授的耐心指导. 文章摘要1958年开始的户籍制度对中国的经济生活产生了重大的影响.随着经济改革的深入， 户籍改革日益被提上日程，个别地区已经取得了一定程度的发展.本文从分析户籍制度的产生和改 革的背景入手，讨论了户籍制度对社会、经济产生的影响.进-步的，本文利用金融理论中实物期 权的思想，分析了政府进行户籍改革的模式及触发战略.本文最后讨论了影响户籍改革进程的务项 因素，并提出了有关改革的政策建议. 关键词户籍制度，实物期权，决策 The Reation of China s Household Institution and the Decision Choice Real Option Approach Abstract The household institution that came into use in 1958 in China has had a great influence on chinas economy. With the development of the economy re, the reation of Chinas household institution was paid attention to and some areas in China had made progress to certain extent. This thesis, beginning with analyzing the production of the household institution and its reation background, deals with the household institutions effect on economy and the society as a whole. Whats more, by applying the real option approach of the financial theories, it analyzes the model of the reation of the household institution and the triggering strategy used by the government. Finally, it talks about factors that influence the progress of the reation, and tables a proposal about the policy of this reation. Keywords Household Institution, Real Option, Decision 、文献综述和本文的研究方法 很多学者对中国的户籍制度作过研究.Cheng和Se]don1994提出中国户籍制度导致“社会之 间等级”的形成；丁水木1992的研究更多的关注于户籍制度的正面功能；李迎生和钱灵犀1993 则探讨了尸籍制度、中国城乡二元格局和“双二元结构”之间的联系；陆益龙2001对户籍制度改 革与城乡关系的协调发展作了研究，提出了户籍制度改革的思路. 本文从讨论传统户籍制度对经济的影响入手，针对全国各地普遍发生的户籍改革现象，用模型 分析、讨论地方政府进行户籍改革的触发战略. 户籍制度作为政府的一项政策，对经济生活具有重大的影响.一般来讲，当一项政策带来的社 会潜在收益大于其执行成本时，政府将会执行这项政策；而当其收益小会成本时,政府可能就会选 择“静观事态发展”的态度.但是，山于社会生活的复杂多变，政策的制定和出台所能取得的收益 以及付出的成本是随机变动的.当政府立即执行一项政策时,它也就放弃了事态发展所能产生的更 好地执行政策的时机，也就是放弃了 “等待的价值”，因而政府政策的出台，应该选择最优的时间.以 户籍制度为例，虽然它的弊病已经慢慢的显示出来，与市场经济中以契约取代身份的精神互不相容, 但是各级地方政府不可能完全、马上放弃传统的广籍制度，因为地方政府在出台这个政策时，必须 考虑到一■系列成本对政策变动的影响. 本文用模型分析了户籍制度存在产生的影响，然后利用金融经济学中“实物期权” Real Option 的思想，来解释政府进行户籍制度改革的触发战略，即政府会在什么样的情况下进行改革，在什么 样的情况下会停止改革.地方政府进行户籍制度改革，意味着它掌握着一张“看涨期权”.改革的收 益和期权中的基资产相似，是改革所带来的社会福利收益；而执行价格就是政策变动所引起的成 本.当在某个时候进行户籍制度改革所能带来的收益高于执行改革所带来的成本时，它就会实行改 革；反之，它可以通过延迟“看涨期权”的执行时间，将执行时间推后.直到在以后的另一个时间, 政府看到能给它带来较大收益高于成本，它才会实行改革的战略. 在接下来的文章中，首先将分析传统户籍制度产生和改革的背景以及它对社会、经济造成的影 响；然后讨论地方政府进行户籍制度改革的成本不考虑选择权的价值然后考虑选择权的价值， 用模型分析地方政府进行户籍改革的触发战略和改革模式；最后是文章的结论. 二、户籍制度产生和改革的背景 户籍制度是中国城乡二元社会结构划分的基础条件.从1958年开始，户籍制度就和计划经济下 的统购统销制度、人民公社制度、城市劳动力就业和社会福利保障制度等联系在-起，维持着城乡 二元结构的存在和发展.中国传统户籍制度的核心是把全国人口划分为城市人口和农村人口，并在 此基础上实行有差别的社会福利政策在农村，户口和土地相结合，有农村户口就有土地，就必须 从事农业劳动，成为农民；在城市，广口同劳动就业和生活资料供应相结合，有城市户口就可以在 城市安排就业，并享受商品、粮食的供应.在当时情况下，没有城市-户口的人，是不可能在城市就 业、生存的. 为适应经济发展的需要，传统的户籍制度在不断的进行调整.随着户籍制度的改革，“农转非”、 “农民自带口粮进入城镇务工经商”、大城市的“蓝印户口”、城市户口买卖、城市购房入户等现象 逐一涌现出来.表1列示了我国户籍制度改革的系列政策以及户籍改革的简单过程. 根据国家计委完成的“国民经济和社会发展第十个五年计划人口、就业和社会保障重点专项规 划”，我国未来几年的户籍制度改革不是被动的取消几项限制人口流动的政策，而是和社会保障制度、 劳动人事管理、就业制度结合起来，提高劳动资源的配置效率.从目前来看，各级地方政府在户籍 制度方面的改革进程差别较大.但总的来讲，北京、